市场普跌明显,行情一日游,过山车,散户苦不

发布日期:2021-01-12 08:367 文章来源:友链网 点击:

通过对于市场数据的分析,我们可以得出一些分析思路。从而更好地指导我们的市场交易。

本文将梳理可转债的相关性分析,得出识别可转债的重要因子,从而提高我们分析的精度。

同时我们还将依靠模板对于市场进行昨日和今日的比较,得出一个更加整体,精准的判断。其中,文章观点仅只是作者的自我感悟,不代表投资建议和参考。

市场普跌明显,行情一日游,过山车,散户苦不堪言

 

一、可转债市场分析:

市场普跌明显,行情一日游,过山车,散户苦不堪言

 

从图例中,我们可以看到,涨幅与双低的相关性最高,能够达到40%的概率,但是整体来看,其他五个因子对于涨幅的相关能力还是过于偏弱,没有一个能够达到更高的比例,这一点来讲,五个因子对于可转债的解释是很差的。我们在这里要搞清楚两个问题:

1.通过相关性来探查因子对于可转债涨幅的关联度

2.通过关联度来分析因子与涨幅的逻辑关系和解释能力

既然无法做到高度相关,那么解释就无从谈起,因此笔者对于这次分析是失败的。也希望读者能够发挥自身的小手,通过增加因子来找到解释可转债品种的关联,从而找到可转债市场的必由之路。

但是,要引起我们注意的是涨幅与【剩余年份】、【转股占流通市值比例】上的反相关性,这似乎在提醒我们两点:

1.剩余年份越小,越临近到期日,可转债品种的涨幅的可能性越大?当然,如果可转债品种的价格在临近到期日低于【面值+到期利息】还是存在一定的套利空间,但是随着注册制的推动,尽管可转债价格远远低于【面值+到期利息】,但是盘中的风险仍然巨大,底部仍然有底部,正股的不确定性在可转债市场的释放的破坏力更大。

2.转股占流通市场比值越小,可转债品种的涨幅的可能性越大?

由于笔者手里只有一天的数据,所以无法对行情进行溯源和累积分析,只能通过一天的行情交易来进行判断。

单一的样本解释起来的能力肯定是很差的,希望读者能留意到这一点。

 

二、本日A股个股表现:

今日市场涨个股:775 ,今日市场跌个股数:3352

普跌明显

今日涨比例:0.19,今日跌幅比例:0.81

普跌明显

市场涨停股:52只。市场跌停股:54只。

市场普跌明显,但是强者恒强,市场走势呈现两极分化,强势股资金抱团趋势明显

涨跌幅四分位数:-2.64

涨幅中位数:-2.64

普跌明显,大部分个股跌幅均超过2.64%,意味着今天[81%*50%=40%]的投资者损失在2.64%以上。

涨跌幅方差:12.19

数据分布离散程度极大,内部价格结构过于凌乱

涨跌幅标准差:3.49

同上

涨跌幅偏度:1.34

市场平均涨跌幅:-2.26

价格大于1000元:2只。

价格大于100元:147只。

价格小于100元,大于等于80元:59只。

价格大于80元,大于等于60元:94只。

价格大于60元,大于等于40元:194只。

价格小于40元,大于等于20元:619只。

价格小于20元,大于等于10元:965只。

价格小于10元2049只。

较昨日相比:

价格大于1000元:+1。

价格大于100元:+2。

价格[80,100):+1。

价格[60:80):-1。

价格[40:60):-9。

价格[20:40):-5。

价格[10:20):-23。

价格(0,10):+37。

从数据上来看,价格在低于80元以下的个股区间开始呈现下降趋势,价格大于80元以上,价格呈现稳定且有上升的趋势。更为重要的是,通过对于梳理价格在(0:10)的区间来看,价格走势不强,向低价股迈进的趋势比较明显。

通过简单的分析和对比来看,价格较大的,受到的市场冲击明显较小,但是越是低价的个股,受到的市场冲击就越大,尤其是价格区间在[10:20)附近的个股受到的冲击是最为明显的。

价格高低将成为市场识别权重股,强势股的重要指标之一【当然,这只是一天的数据情况,只是笔者自己的简单看法,不作为投资建议】。

 

本日尾盘涨速异动前十:['哈三联', '凯文教育', '隆利科技', '艾格拉斯', '奇信股份', '伟星股份', '诚邦股份', 'ST生物', '经纬纺机', '名臣健康']

 

换手率前十:['中晶科技', 'C江天', '法本信息', '吉大正元', '天秦装备', '振邦智能', 'C博俊', '火星人', '三旺通信', '熊猫乳品']

 

三、行业表现:

1.本日涨幅结构分析:

涨幅行业数量:11只。

跌幅行业数量:45只。

行业跌多涨少,行业普跌明显。上涨行业比昨日少了19家,普跌,连续跌幅成为市场主流,行业一日游行情明显,增加了市场的操作难度。

涨幅平均值:-1.42

较昨日下降-1.42%。

中位数为负:行业整体普跌明显,涨幅中位数:-1.78

行业存在较大差值,市场稳定一般,行业涨跌幅极差:7.15

涨幅方差:2.51

涨幅标准差:1.58

方差较昨日缩小,普跌明显。

涨幅前五行业:['汽车类', '半导体', '旅游', '电信运营', '运输设备']

跌幅前五行业:['电气设备', '煤炭', '供气供热', '农林牧渔', '有色']

除【汽车类】延续强势涨幅以外,昨日的['互联网', 'IT设备', '传媒娱乐', '电信运营']均较昨日表现不佳。‘农林牧渔’持续大跌,较昨日均为跌幅倒数第二。

2.行业涨停数:

涨停超过4家以上的行业:['汽车类', '化纤', '元器件', '房地产', '化工']

除【‘汽车类’】持续涨幅超过4家以外,昨天强势行业的[,'软件服务', '纺织服饰', '化工', '电气设备']均无一幸免,行业持续性极差。

3.异动类指标:

3.1涨速:

尾盘异动上升前5行业:['化纤', '公共交通', '食品饮料', '家用电器', '矿物制品']

尾盘异动下跌后5行业['旅游', '日用化工', '仓储物流', '电器仪表', '酒店餐饮']

旅游行业较昨日继续异动向下,尾盘抛售情绪明显,有较大的压力。

3.2振幅:

振幅方差:1.56

尾盘异动上升前10行业:['银行', '纺织服饰', '房地产', '商业连锁', '水务']

尾盘异动下跌后10行业['农林牧渔', '有色', '工程机械', '旅游', '航空']

3.3通过比较振幅与涨幅的关系比较:

振幅方差小于涨幅方差,不存在冲高嫌疑。

市场连盘中像样的反弹都没有,杀跌之坚决,可见市场之弱。

3.4判断条件,连涨天超过3天为当前强势行业:

连涨天大于3天的行业:['汽车类', '银行', '元器件']

银行,汽车行业持续性较强。

3.4行业与涨停股异动情况说明:

房地产行业异动,提示:行业涨幅为负,涨停数超过4家,请注意。涨停数为:4.0只.

化工行业异动,提示:行业涨幅为负,涨停数超过4家,请注意。涨停数为:5.0只.